photosdematures.com

Биланс успеха заједничке величине представља сваку ставку која је доступна у билансу успеха предузећа у облику релативног процента продаје и помаже у анализирању ставки које доносе профит компаније.

Шта је анализа биланса успеха заједничке величине?

Израз „биланс успеха заједничке величине“ односи се на презентацију свих ставки у билансу успеха у посебној колони у виду примарних релативних процената укупне продаје. То није друга врста биланса успеха, али то је само једна врста технике коју финансијски менаџери користе за анализу биланса успеха предузећа.

• У анализи финансијских извештаја користи се за упоређивање компанија које послују у истој или различитим индустријама или за упоређивање перформанси исте компаније током различитих временских периода.
• Даље, финансијском аналитичару помаже да успостави везу између сваког рачуна у билансу успеха и укупне продаје и на крају помаже у утврђивању како сваки од рачуна утиче на укупну профитабилност.
• Из перспективе инвеститора, даје јасну слику различитих рачуна трошкова, који се одузимају од укупне продаје да би се остварио нето приход.

Примери формата биланса успеха уобичајене величине

Узмимо пример Аппле Инц. да бисмо разумели концепт и видели тренд у финансијама у последње три године.

Сав износ у милионима

На пример, може се видети да су бруто профитна маржа и маржа оперативног дохотка прилично стабилне током последње три финансијске године. Међутим, нето приход је забележио благо побољшање током истог периода. Аналитичар може даље дубоко заронити како би утврдио разлог истог да би имао смисленији увид.

Овде можете преузети детаљан екцел образац.

Формат уобичајене величине Цолгате-овог извештаја о приходу

• Маржа бруто добити Цолгате-а увек је остала изнад 50% свих ових година.
• ПСА трошкови смањили су се са 36,1% у 2007. на 34,1 у 2005.
• Ефективне пореске стопе порасле су на 44% у 2015. години у поређењу са просеком 32-33% ранијих година.
• Оперативни приход је значајно опао у 2015. години.
• Нето приход се знатно смањио на мање од 10%.

Предности анализе биланса успеха уобичајене величине

• А помаже финансијском кориснику да јасније разуме биланс успеха у смислу односа или процента сваке ставке у билансу успеха као процента укупне продаје компаније.
• Помаже аналитичару да утврди тренд с обзиром на процентуални удео сваке ставке у билансу успеха и њихов утицај на нето приход предузећа.
• Финансијски аналитичар може да користи уобичајени биланс успеха да на брзину упореди финансијске перформансе различитих ентитета, јер је свака ставка изражена у процентима од укупне продаје.

Мане

• Многи финансијски стручњаци сматрају да је биланс успеха уобичајене величине бескористан јер не постоји одобрени стандардни удео сваке ставке у укупној продаји.
• Ако из године у годину припрема биланса успеха одређеног предузећа није доследна, тада извођење било које упоредне студије биланса стања биланса успеха може резултирати обманом.

Ограничење

• Не помаже у процесу доношења одлука јер не постоји одобрени стандардни пропорционални однос према компоненти биланса успеха као проценту од укупне продаје.
• У случају недостатка доследности у припреми финансијских извештаја због промена у рачуноводственим принципима, концептима, конвенцијама. Извештај о приходима уобичајене величине постаје прилично неважан.
• Немогуће је занемарити ефекте уређења прозора у финансијским извештајима. Међутим, то не успева да утврди како би се обезбедио стварни ефекат сваког рачуна трошкова на нето приход.
• Такође не успева да разликује квалитативне елементе током оцењивања учинка компаније.
• Не преноси одговарајућу евиденцију током сезонских осцилација у различитим компонентама биланса успеха. Као такав, не пружа тачне информације финансијским корисницима извештаја.

Закључак

У закључку се може рећи да заједнички биланс успеха олакшава поређење. То чини анализу много лакшом тако што аналитичар може да види шта заправо доноси профит компаније, а затим упореди те перформансе са својим вршњацима. Омогућава аналитичару да сагледа како су се перформансе мењале током времена. Из перспективе инвеститора, биланс успеха уобичајене величине помаже у уочавању образаца у перформансама компаније које необрађени биланс успеха можда неће открити.